Ações e renda variável
Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações
CNPJ 47.756.349/0001-11 · CLASSES - FIF · carteira de fev/2026
Arbor II FIC FI de Ações, CNPJ 47.756.349/0001-11: rendeu +10,8% em 12 meses, contra +14,2% do CDI, tem patrimônio de R$ 188,8m e 2.374 cotistas. Fundo aberto, para o público em geral, gerido por Arbor Gestão de Recursos LTDA. e administrado por BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm. Na carteira de fev/2026 declarada à CVM, são 4 posições; as maiores: ARBOR MASTER FUNDO DE INVESTIMENTO DE AÇÕES (99,93%), VALORES A PAGAR (0,21%), BTG PACTUAL TESOURO SELIC FUNDO DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO DI (0,17%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: ARBOR II FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO DE AÇÕES
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 188,8m
- Mês da carteira
- fev/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- 91 investimentos4 camadas de fundos abertas
- Rentabilidade em 12 meses
- +10,8%CDI: +14,2% no mesmo período
- Cotistas
- 2.374Em 29/10/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- Arbor Gestão de Recursos LTDA.
- Administrador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm
- Para quem
- Público em geral
- Condomínio
- Aberto: aplicação e resgate pelo próprio fundo
- Constituído em
- 12/09/2022
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 31/10/2025 a 29/10/2026), o fundo rendeu +10,8%, contra +14,2% do CDI no mesmo intervalo: 3,3 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 15,3% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -0,22retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -9,1%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 5 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 29/10/2026 | +9,0% | +11,6% | -2,6 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +27,1% | +14,3% | +12,8 p.p. |
| 202429/12/2023 a 31/12/2024 | +28,1% | +10,9% | +17,2 p.p. |
| 202330/12/2022 a 29/12/2023 | +51,0% | +13,0% | +38,0 p.p. |
| 2022ano incompleto30/09/2022 a 30/12/2022 | +5,3% | +3,2% | +2,1 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de fev/2026.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (1)
- Diferença sem detalhamento-R$ 9,63m
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações investe, 4 camadas abaixo, o dinheiro chega a 91 investimentos finais. Os maiores: TAIWANSMFAC DRN (11,01%), NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15 (8,47%), MICROSOFT DRN (7,78%). Retrato de fev/2026, o mês mais novo que fecha inteiro.
TAIWANSMFAC DRN
TSMC34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo11,01%
ValorR$ 20,8m
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo8,47%
ValorR$ 16m
MICROSOFT DRN
MSFT34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo7,78%
ValorR$ 14,7m
AMAZON DRN
AMZO34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo5,54%
ValorR$ 10,5m
META PLAT DRN
M1TA34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo5,50%
ValorR$ 10,4m
VISA INC DRN
VISA34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo5,40%
ValorR$ 10,2m
MASTERCARD DRN
MSCD34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo5,02%
ValorR$ 9,49m
APOLLO GLOBAL MANAGEMENT INC
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo4,62%
ValorR$ 8,73m
BROOKFIELD CORP
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo4,10%
ValorR$ 7,76m
PRIO ON NM
PRIO3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo4,03%
ValorR$ 7,63m
Mostrar mais 15 investimentos finaisMostrar menos
SP GLOBAL DRN
SPGI34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo3,66%
ValorR$ 6,92m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2026-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo3,28%
ValorR$ 6,2m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo3,20%
ValorR$ 6,05m
NASDAQ INC DRN ED
N1DA34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo2,95%
ValorR$ 5,58m
BOOKING DRN ED
BKNG34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo2,92%
ValorR$ 5,52m
BLACKROCK DRN
BLAK34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo2,82%
ValorR$ 5,33m
SAP AG
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo2,61%
ValorR$ 4,94m
SAP SE DRN
SAPP34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo2,44%
ValorR$ 4,61m
BOOKING HOLDINGS INC
Ações de empresas no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo2,37%
ValorR$ 4,49m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo2,10%
ValorR$ 3,98m
GENERAL ELECTRIC CO
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo1,93%
ValorR$ 3,66m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-09-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,65%
ValorR$ 3,12m
THERMFISCHER DRN
TMOS34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo1,45%
ValorR$ 2,76m
AIRBUS SE
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo1,21%
ValorR$ 2,29m
SAFRAN SA
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo1,14%
ValorR$ 2,17m
Toda a carteira foi aberta até o investimento final.
A lista mostra os 25 maiores de 91 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em fev/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
Arbor Master Fundo de Investimento de Ações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo99,93%
ValorR$ 188,7m
VALORES A PAGAR
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,21%
ValorR$ 398,8k
BTG Pactual Tesouro Selic Fundo de Investimento Renda Fixa Referenciado DI
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,17%
ValorR$ 325,7k
VALORES A RECEBER
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,10%
ValorR$ 205,1k
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 188,8mno mês de fev/2026
- Posições declaradas
- 4todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 189,6m100,41% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 797,5k-0,42% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 797.541,68 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Fundos que investem no Arbor II FIC FI de Ações
4 fundos têm cotas deste na carteira mais nova que entregaram à CVM. Cada carteira é do mês que o próprio investidor publicou.
- Inter Access Arbor Fc de Fi Financeiro em Ações BDR Nível I Responsabilidade LimitadaR$ 37,6m neste fundo · carteira de set/2026
- Arbr D1 Fundo de Investimento em AçõesR$ 8,96m neste fundo · carteira de ago/2026
- Ats Hedge Fundo de Investimento em AçõesR$ 1,79m neste fundo · carteira de set/2026
- Vlgi Asset Fundo de Investimento em AçõesR$ 592,3k neste fundo · carteira de mai/2026
Outros fundos de ações e renda variável de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações (este fundo)carteira de fev/2026 | R$ 188,8m | +10,8% | -3,3 p.p. |
| Feeder Dc II Fundo de Investimento Financeiro - Cic de Ações - Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 204,8m | +5,4% | -8,8 p.p. |
| Volt Fundo de Investimento Financeiro de Açõescarteira de set/2026 | R$ 209,2m | +14,4% | +0,2 p.p. |
| Saw Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento Financeiro em Açõescarteira de fev/2026 | R$ 210,2m | -13,6% | -27,8 p.p. |
| Santander Pb Rb Ações - Fundo de Investimento Financeiro Responsabilidade Limitadacarteira de fev/2026 | R$ 212,9m | +2,7% | -11,5 p.p. |
| Itaú Momento II Ações Fundo de Investimento Financeiro Responsabilidade Limitadacarteira de set/2026 | R$ 221,3m | +7,3% | -6,8 p.p. |
| Organon Institucional Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento em Açõescarteira de fev/2026 | R$ 304,3m | +3,4% | -10,8 p.p. |
Perguntas sobre Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações
Qual é o CNPJ do Arbor II FIC FI de Ações?
47.756.349/0001-11 (só os números: 47756349000111). É o CNPJ da classe registrada na CVM como ARBOR II FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO DE AÇÕES, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do Arbor II FIC FI de Ações?
Arbor Gestão de Recursos LTDA., com administração de BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm, segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no Arbor II FIC FI de Ações?
O fundo é para o público em geral, segundo o cadastro da CVM.
Onde o Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações investe?
Na carteira de fev/2026, as maiores posições declaradas são ARBOR MASTER FUNDO DE INVESTIMENTO DE AÇÕES (99,93%), VALORES A PAGAR (0,21%), BTG PACTUAL TESOURO SELIC FUNDO DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO DI (0,17%). O fundo declarou 4 posições no total, somando R$ 189,6m sobre um patrimônio de R$ 188,8m.
Qual o patrimônio do Arbor II Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento de Ações?
R$ 188.841.329,83 no mês de fev/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 47.756.349/0001-11, classe CLASSES - FIF.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a fev/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 4 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam