Renda fixa
Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa
CNPJ 58.199.575/0001-65 · CLASSES - FIF · carteira de set/2026
Speciale Kinea Debêntures Incentivadas FI em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra RF, CNPJ 58.199.575/0001-65: rendeu +4,8% em 12 meses, contra +14,2% do CDI, tem patrimônio de R$ 225,1m e 485 cotistas. Fundo aberto, para investidor profissional, gerido por Portofino Gestão de Recursos LTDA. e administrado por BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm. Na carteira de set/2026 declarada à CVM, são 4 posições; as maiores: KINEA PMFO FIF FUNDO INCENTIVADO EM INVESTIMENTO EM DEB DE INFRA RENDA FIXA CRED PRIV RESP LIMITADA (99,41%), SPECIALE PÓS FIXADO FUNDO DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO IMA-S (0,58%), VALORES A PAGAR (0,00%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: SPECIALE KINEA DEBÊNTURES INCENTIVADAS FI EM COTAS DE FUNDOS INCENT DE INVES EM INFRA RENDA FIXA
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 225,1m
- Mês da carteira
- set/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- 102 investimentos2 camadas de fundos abertas · retrato de ago/2026
- Rentabilidade em 12 meses
- +4,8%CDI: +14,2% no mesmo período
- Cotistas
- 485Em 29/10/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- Portofino Gestão de Recursos LTDA.
- Administrador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm
- Para quem
- Investidor profissional
- Condomínio
- Aberto: aplicação e resgate pelo próprio fundo
- Constituído em
- 21/11/2024
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 31/10/2025 a 29/10/2026), o fundo rendeu +4,8%, contra +14,2% do CDI no mesmo intervalo: 9,4 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 4,4% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -2,15retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -2,4%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 4 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 29/10/2026 | +2,4% | +11,6% | -9,2 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +15,7% | +14,3% | +1,4 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de ago/2026.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (2)
- Diferença sem detalhamento-R$ 2,88m
- Contratos ligados a preços e índices-R$ 133k
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa investe, 2 camadas abaixo, o dinheiro chega a 102 investimentos finais. Os maiores: NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2027-05-15 (5,85%), NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2060-08-15 (4,53%), DEB (3,44%). Retrato de ago/2026, o mês mais novo que fecha inteiro.
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2027-05-15
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo5,85%
ValorR$ 13m
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2060-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo4,53%
ValorR$ 10,1m
DEB
ASER12Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo3,44%
ValorR$ 7,63m
DEB
SABP12Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo3,21%
ValorR$ 7,13m
DEB
HVSP11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo3,12%
ValorR$ 6,93m
DEB
TRPI13Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo3,10%
ValorR$ 6,88m
DEB
RPAS11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,86%
ValorR$ 6,34m
DEB
RMSA12Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,80%
ValorR$ 6,22m
DEB
RDSM12Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,80%
ValorR$ 6,21m
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,77%
ValorR$ 6,15m
Mostrar mais 15 investimentos finaisMostrar menos
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2055-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,64%
ValorR$ 5,86m
DEB
IRJS15Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,59%
ValorR$ 5,75m
DEB
BRKPA4Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,40%
ValorR$ 5,32m
DEB
UTEG22Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,35%
ValorR$ 5,21m
DEB
PTCE11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,30%
ValorR$ 5,1m
DEB
GDSN22Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,17%
ValorR$ 4,82m
DEB
VDIE22Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,16%
ValorR$ 4,81m
DEB
CLGE11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,14%
ValorR$ 4,75m
DEB
CTOL28Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo2,13%
ValorR$ 4,73m
DEB
TJMM11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,89%
ValorR$ 4,21m
DEB
TSOL11Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,76%
ValorR$ 3,91m
DEB
MGPRA0Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,66%
ValorR$ 3,7m
DEB
VNYD12Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,59%
ValorR$ 3,54m
DEB
COMR14Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,52%
ValorR$ 3,39m
DEB
TAEE18Títulos de bancos e empresas
Peso no fundo1,48%
ValorR$ 3,29m
Toda a carteira foi aberta até o investimento final.
A lista mostra os 25 maiores de 102 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em set/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
Kinea Pmfo FIF Fundo Incentivado em Investimento em Deb de Infra Renda Fixa Cred Priv Resp Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo99,41%
ValorR$ 223,8m
Speciale Pós Fixado Fundo de Investimento Renda Fixa Referenciado Ima-s
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,58%
ValorR$ 1,31m
VALORES A PAGAR
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,00%
ValorR$ 18,7k
VALORES A RECEBER
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,00%
ValorR$ 14,8k
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 225,1mno mês de set/2026
- Posições declaradas
- 4todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 225,2m99,99% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 37,3k-0,02% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 37.322,76 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Outros fundos de renda fixa de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| Bradesco FIF Dedicado Ans - Classe de Investimento Renda Fixa Crédito Privado - Resp Limitadacarteira de mai/2026 | R$ 195,4m | +14,6% | +0,4 p.p. |
| Saquarema Fundo de Investimento Financeiro Renda Fixacarteira de set/2026 | R$ 217,6m | +14,0% | -0,2 p.p. |
| Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa (este fundo)carteira de set/2026 | R$ 225,1m | +4,8% | -9,4 p.p. |
| Atena Vp Yield D30 Fundo de Investimento Renda Fixacarteira de mai/2026 | R$ 230m | +15,3% | +1,1 p.p. |
| Nikos DI Plus Referenciado DI Fundo de Investimento em Renda Fixa Longo Prazocarteira de set/2026 | R$ 233,7m | +14,3% | +0,1 p.p. |
| Seven Incentivado FIF Renda Fixa Investimento em Infraestrutura - Responsabilidade Limitadacarteira de set/2026 | R$ 242,3m | +10,4% | -3,8 p.p. |
| Classe Única do Western Asset RF Ativo Fundo de Investimento Financeiro - Resp Limitadacarteira de mai/2026 | R$ 244,9m | +11,8% | -2,4 p.p. |
Perguntas sobre Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa
Qual é o CNPJ do Speciale Kinea Debêntures Incentivadas FI em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra RF?
58.199.575/0001-65 (só os números: 58199575000165). É o CNPJ da classe registrada na CVM como SPECIALE KINEA DEBÊNTURES INCENTIVADAS FI EM COTAS DE FUNDOS INCENT DE INVES EM INFRA RENDA FIXA, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do Speciale Kinea Debêntures Incentivadas FI em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra RF?
Portofino Gestão de Recursos LTDA., com administração de BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm, segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no Speciale Kinea Debêntures Incentivadas FI em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra RF?
O fundo é para investidor profissional, segundo o cadastro da CVM. Pela regra da CVM, investidor profissional é, entre outros casos, quem tem mais de R$ 10 milhões em aplicações financeiras e atesta isso por escrito, além de bancos, seguradoras e fundos.
Onde o Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa investe?
Na carteira de set/2026, as maiores posições declaradas são KINEA PMFO FIF FUNDO INCENTIVADO EM INVESTIMENTO EM DEB DE INFRA RENDA FIXA CRED PRIV RESP LIMITADA (99,41%), SPECIALE PÓS FIXADO FUNDO DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO IMA-S (0,58%), VALORES A PAGAR (0,00%). O fundo declarou 4 posições no total, somando R$ 225,2m sobre um patrimônio de R$ 225,1m.
Qual o patrimônio do Speciale Kinea Debêntures Incentivadas Fi em Cotas de Fundos Incent de Inves em Infra Renda Fixa?
R$ 225.113.779,49 no mês de set/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 58.199.575/0001-65, classe CLASSES - FIF.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a set/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 4 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam