Investimento no exterior
Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações
CNPJ 52.087.221/0001-42 · CLASSES - FIF · carteira de mai/2026
Canela de Ema FIA, CNPJ 52.087.221/0001-42: rendeu +11,8% em 12 meses, contra +14,5% do CDI, tem patrimônio de R$ 10,6m e 1 cotista. Fundo fechado, para investidor profissional, gerido por XP Advisory Gestao de Recursos LTDA e administrado por XP Investimentos Cctvm S.A.. Na carteira de mai/2026 declarada à CVM, são 11 posições; as maiores: XPA RV FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE AÇÕES (35,42%), TREND ETF S&P 500 FUTURES USD-BRLCLASSE DE ÍNDICE - RESPONSABILIDADE LIMITADA (35,37%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01 (9,93%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: CANELA DE EMA FUNDO DE INVESTIMENTO EM AÇÕES
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 10,6m
- Mês da carteira
- mai/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- Categorias de ativosA carteira publicada vem agrupada por tipo
- Rentabilidade em 12 meses
- +11,8%CDI: +14,5% no mesmo período
- Cotistas
- 1Em 30/09/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- XP Advisory Gestao de Recursos LTDA
- Administrador
- XP Investimentos Cctvm S.A.
- Para quem
- Investidor profissional, exclusivo de um investidor
- Condomínio
- Fechado: sem resgate pelo fundo antes do prazo dele
- Constituído em
- 05/09/2023
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 30/09/2025 a 30/09/2026), o fundo rendeu +11,8%, contra +14,5% do CDI no mesmo intervalo: 2,6 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 4,4% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -0,60retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -2,2%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 7 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 30/09/2026 | +6,2% | +10,5% | -4,3 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +18,6% | +14,3% | +4,3 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Valores por categoria, em fev/2026. A carteira publicada pelo fundo não identifica cada imóvel ou título.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (1)
- Diferença sem detalhamento-R$ 2,35m
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações investe, 6 camadas abaixo, o dinheiro chega a 629 investimentos finais. Os maiores: 9000175 (32,61%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01 (9,74%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-03-01 (9,23%). Retrato de fev/2026, o mês mais novo que fecha inteiro.
9000175
Outros investimentos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo32,61%
ValorR$ 3,43m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo9,74%
ValorR$ 1,02m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo9,23%
ValorR$ 971k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo3,57%
ValorR$ 376k
Valores a Pagar
Outros
Peso no fundo2,33%
ValorR$ 245,8k
TB CAPITAL INVEST FUND SPC - SP TB MASTER FIA FUND
Outros fundos no exterior · ILHAS CAYMAN
Peso no fundo1,59%
ValorR$ 168,1k
ALLOS ON NM
ALOS3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,54%
ValorR$ 162,6k
Valores a Receber
Outros
Peso no fundo1,35%
ValorR$ 142,8k
EQUATORIAL ON ATZ NM
EQTL3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,32%
ValorR$ 139,6k
PETR4
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,25%
ValorR$ 131,8k
Mostrar mais 15 investimentos finaisMostrar menos
VALE ON EDJ NM
VALE3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,13%
ValorR$ 119,5k
PRIO ON NM
PRIO3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,07%
ValorR$ 113k
BOVA11
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,05%
ValorR$ 110,9k
ENEVA ON NM
ENEV3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,03%
ValorR$ 109,2k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL - SERIE F - venc. 2037-01-01
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo1,00%
ValorR$ 106k
AXIA3
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,00%
ValorR$ 106k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL - SERIE F - venc. 2035-01-01
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo0,99%
ValorR$ 105,1k
SABESP ON NM
SBSP3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,96%
ValorR$ 101,5k
COPEL ON NM
CPLE3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,95%
ValorR$ 100,8k
PETROBRAS ON N2
PETR3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,92%
ValorR$ 97,5k
3SPXGLO2 - SPX FUND SPC GLOBAL - US0000000000 - SPXI - 49538,73333 - venc. 2050-12-23
Outros fundos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo0,91%
ValorR$ 96k
SMART FIT ON EJ NM
SMFT3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,90%
ValorR$ 95k
ITUB4
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,86%
ValorR$ 90,6k
ITAUSA PN EJ N1
ITSA4Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,84%
ValorR$ 89k
BRADESCO ON EJ N1
BBDC3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,79%
ValorR$ 83,1k
Parte da carteira só existe em bloco, como no informe mensal dos fundos imobiliários, que agrupa os valores por tipo de investimento.
A lista mostra os 25 maiores de 629 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em mai/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
Xpa Rv Fundo de Investimento em Cotas de Ações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo35,42%
ValorR$ 3,74m
Trend ETF S&P 500 Futures Usd-brlclasse de Índice - Responsabilidade Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo35,37%
ValorR$ 3,74m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo9,93%
ValorR$ 1,05m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo9,39%
ValorR$ 992,5k
Trend Dividendos Brasil Fundo de Investimento Financeiro de Ações - Responsabilidade Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo6,24%
ValorR$ 659,5k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo3,07%
ValorR$ 324,8k
XP Cash S1 Classe de Investimento Renda Fixa Referenciado DI - Resp Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,44%
ValorR$ 46,7k
ValoresaReceber
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,12%
ValorR$ 13,2k
ValoresaPagar
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,04%
ValorR$ 4,41k
Disponibilidade
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo0,01%
ValorR$ 2k
IBOV IBO/
Contratos ligados a preços e índices
Peso no fundo0,00%
ValorR$ 381,50
Entenda os nomes dos investimentos
- Títulos do governo
- Dinheiro aplicado em títulos emitidos pelo governo, como os do Tesouro Nacional. O preço pode variar antes do vencimento.Nome na fonte: título público.
- Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
- Inclui dinheiro em conta e operações em que um título é comprado com um acordo de revenda. Não significa ausência de risco.Nome na fonte: caixa e compromissada.
- Contratos ligados a preços e índices
- Contratos como futuros, opções e swaps. Podem proteger a carteira ou ampliar suas oscilações. O valor mostrado não mede todo o dinheiro exposto ao risco.Nome na fonte: derivativo.
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 10,6mno mês de mai/2026
- Posições declaradas
- 11todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 10,6m100,03% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 8,82k-0,08% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 8.822,15 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Outros fundos de investimento no exterior de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| Pemal Fundo de Investimento Financeiro Multimercadocarteira de set/2026 | R$ 9,25m | -26,5% | -40,9 p.p. |
| Nomura US High Yield Fundo de Investimento Multimercadocarteira de set/2026 | R$ 10,2m | — | — |
| Pitanga FIF Mult Cred Priv - Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 10,3m | +22,4% | +7,9 p.p. |
| Future & Family Heritage Fundo de Investimento Financeiro Multimercado Créd Priv Ie Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 10,5m | -46,3% | -60,8 p.p. |
| Michelangelo FIF Classe de Investimento em Cotas Multimercado Crédito Privadocarteira de set/2026 | R$ 10,5m | +13,6% | -0,9 p.p. |
| Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações (este fundo)carteira de mai/2026 | R$ 10,6m | +11,8% | -2,6 p.p. |
| Donostia FIF Multimercado Cred Privado Investimento no Exterior Responsabilidade Limitadacarteira de set/2026 | R$ 10,6m | -12,6% | -27,1 p.p. |
Perguntas sobre Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações
Qual é o CNPJ do Canela de Ema FIA?
52.087.221/0001-42 (só os números: 52087221000142). É o CNPJ da classe registrada na CVM como CANELA DE EMA FUNDO DE INVESTIMENTO EM AÇÕES, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do Canela de Ema FIA?
XP Advisory Gestao de Recursos LTDA, com administração de XP Investimentos Cctvm S.A., segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no Canela de Ema FIA?
O fundo é para investidor profissional, e é exclusivo de um único investidor, segundo o cadastro da CVM. Pela regra da CVM, investidor profissional é, entre outros casos, quem tem mais de R$ 10 milhões em aplicações financeiras e atesta isso por escrito, além de bancos, seguradoras e fundos.
Onde o Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações investe?
Na carteira de mai/2026, as maiores posições declaradas são XPA RV FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE AÇÕES (35,42%), TREND ETF S&P 500 FUTURES USD-BRLCLASSE DE ÍNDICE - RESPONSABILIDADE LIMITADA (35,37%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01 (9,93%). O fundo declarou 11 posições no total, somando R$ 10,6m sobre um patrimônio de R$ 10,6m.
Qual o patrimônio do Canela de Ema Fundo de Investimento em Ações?
R$ 10.558.518,26 no mês de mai/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 52.087.221/0001-42, classe CLASSES - FIF.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a mai/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 11 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam