Pular para o conteúdo
Criar conta

Investimento no exterior

Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado

CNPJ 44.025.043/0001-05 · CLASSES - FIF · carteira de set/2026

Pcs II P FIF Multimercado, CNPJ 44.025.043/0001-05: rendeu -7,5% em 12 meses, contra +14,2% do CDI, tem patrimônio de R$ 144,2m e 10 cotistas. Fundo fechado, para investidor profissional, gerido por BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA e administrado por BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm. Na carteira de set/2026 declarada à CVM, são 8 posições; as maiores: PCS II BRASIL FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO - RESPONSABILIDADE LIMITADA (83,31%), PSL FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE FUNDOS INCENTIVADOS DE INVESTIMENTO EM INFRA RENDA FIXA (16,19%), ISHARES IBOVESPA CLASSE DE ÍNDICE - RESPONSABILIDADE LIMITADA (0,63%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.

Nome na fonte, como a CVM publica: PCS II P FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO MULTIMERCADO

Carteira do fundo

Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.

Abrir no explorador
Patrimônio
R$ 144,2m
Mês da carteira
set/2026Mês de referência dos valores
O que foi identificado
581 investimentos5 camadas de fundos abertas, parte sem detalhe
Rentabilidade em 12 meses
-7,5%CDI: +14,2% no mesmo período
Cotistas
10Em 29/10/2026

Sobre o fundo

Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.

Gestor
BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA
Administrador
BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm
Para quem
Investidor profissional
Condomínio
Fechado: sem resgate pelo fundo antes do prazo dele
Constituído em
23/04/2025

Rentabilidade contra o CDI

Em 12 meses (de 31/10/2025 a 29/10/2026), o fundo rendeu -7,5%, contra +14,2% do CDI no mesmo intervalo: 21,6 pontos abaixo.

O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.

Risco em 12 meses

Volatilidade
13,5% ao anoquanto a cota oscila
Índice de Sharpe
-1,60retorno acima do CDI por unidade de risco
Maior queda
-14,7%do pico ao vale, entre fechamentos
Meses acima do CDI
4 de 12no mesmo mês, lado a lado

Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.

Retorno do fundo e do CDI em cada ano, e a diferença entre os dois.
AnoFundoCDIDiferença
2026ano incompleto31/12/2025 a 29/10/2026-10,2%+11,6%-21,8 p.p.
202531/12/2024 a 31/12/2025+9,4%+14,3%-4,9 p.p.
202429/12/2023 a 31/12/2024+13,1%+10,9%+2,2 p.p.
202330/12/2022 a 29/12/2023+19,5%+13,0%+6,4 p.p.
202231/12/2021 a 30/12/2022-13,3%+12,4%-25,7 p.p.

Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.

Onde está o dinheiro do fundo

Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de set/2026.

Tipo de investimentoValor / participação

O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.

Saldos negativos, fora do gráfico (1)
  • Diferença sem detalhamento-R$ 1,69m

Raio-x: onde o dinheiro está de verdade

Abrindo os fundos em que o Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado investe, 5 camadas abaixo, o dinheiro chega a 581 investimentos finais. Os maiores: PCS II BRASIL FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO (42.556.281/0001-03) (83,31%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01 (6,98%), NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2029-05-15 (1,49%). Retrato de set/2026.

  • PCS II BRASIL FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO (42.556.281/0001-03)

    Fundo sem investimentos detalhados neste mês

    Peso no fundo83,31%

    ValorR$ 120,2m

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01

    Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo

    Peso no fundo6,98%

    ValorR$ 10,1m

  • NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2029-05-15

    Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo

    Peso no fundo1,49%

    ValorR$ 2,15m

  • LETRAS DO TESOURO NACIONAL - venc. 2027-10-01

    Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo

    Peso no fundo1,22%

    ValorR$ 1,76m

  • VALORES A PAGAR

    Outros

    Peso no fundo0,62%

    ValorR$ 902,5k

  • DEB

    VBBRA0Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,36%

    ValorR$ 532,8k

  • VALORES A RECEBER

    Outros

    Peso no fundo0,33%

    ValorR$ 488,6k

  • DEB

    CEEBB6Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,33%

    ValorR$ 476,2k

  • DEB

    ECOC13Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,28%

    ValorR$ 411,7k

  • DEB

    CEED12Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,27%

    ValorR$ 397,3k

Mostrar mais 15 investimentos finais

  • DEB

    CESE32Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,27%

    ValorR$ 390k

  • DEB

    PEJA11Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,23%

    ValorR$ 335,5k

  • DEB

    EXSE11Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,15%

    ValorR$ 222,8k

  • BANCO BTG PACTUAL S A - venc. 2036-01-29

    Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,15%

    ValorR$ 218,8k

  • CRI / ISIN: BRRBRACRIKE1 / 16/11/2033 / 02773542000122

    Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,15%

    ValorR$ 217,1k

  • DEB

    ENGIB4Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,14%

    ValorR$ 209,3k

  • DEB

    CBAN12Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,13%

    ValorR$ 193,5k

  • DEBENTURES SIMPLES

    VIALA5Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,11%

    ValorR$ 162,3k

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-03-01

    Títulos do governo

    Peso no fundo0,11%

    ValorR$ 160,4k

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-09-01

    Títulos do governo

    Peso no fundo0,11%

    ValorR$ 159,1k

  • DEB

    RIPR22Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,10%

    ValorR$ 154,9k

  • DEB

    ENTV12Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,08%

    ValorR$ 125,8k

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01

    Títulos do governo

    Peso no fundo0,08%

    ValorR$ 118,8k

  • BANCO BRADESCO S.A. - venc. 2035-05-15

    Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,07%

    ValorR$ 107,5k

  • DEB

    EKTRA8Títulos de bancos e empresas

    Peso no fundo0,07%

    ValorR$ 106,8k

Parte do dinheiro não deu para abrir: fundo que não publica carteira, posição protegida pelo gestor ou fundo de fora do Brasil. Essa parte aparece como lacuna, nunca espalhada entre os investimentos conhecidos.

A lista mostra os 25 maiores de 581 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.

Como o raio-x é feito
  • Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
  • A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
  • Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
  • Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
  • As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
  • Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
O método inteiro: como abrimos um fundo até a ação

Onde o fundo aplicava o dinheiro em set/2026

Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.

  • Pcs II Brasil Fundo de Investimento Financeiro - Responsabilidade Limitada

    Aplicações em outros fundos

    Peso no fundo83,31%

    ValorR$ 120,2m

    Ver a carteira deste fundo

  • Psl Fundo de Investimento em Cotas de Fundos Incentivados de Investimento em Infra Renda Fixa

    Aplicações em outros fundos

    Peso no fundo16,19%

    ValorR$ 23,4m

    Ver a carteira deste fundo

  • Ishares Ibovespa Classe de Índice - Responsabilidade Limitada

    Aplicações em outros fundos

    Peso no fundo0,63%

    ValorR$ 919,7k

    Ver a carteira deste fundo

  • VALORES A PAGAR

    Investimentos que a fonte não classificou

    Peso no fundo0,60%

    ValorR$ 878,7k

  • VALORES A RECEBER

    Investimentos que a fonte não classificou

    Peso no fundo0,30%

    ValorR$ 432,8k

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-03-01

    Títulos do governo

    Peso no fundo0,11%

    ValorR$ 159,8k

  • LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01

    Títulos do governo

    Peso no fundo0,06%

    ValorR$ 99,9k

  • WINFV26

    Contratos ligados a preços e índices

    Peso no fundo0,00%

    Valor-R$ 13,6k

Uma linha aparece com valor negativo. É assim que a fonte declara obrigação e posição vendida, e o sinal fica como veio: virar o número para positivo mostraria investimento onde há dívida.

Entenda os nomes dos investimentos
Títulos do governo
Dinheiro aplicado em títulos emitidos pelo governo, como os do Tesouro Nacional. O preço pode variar antes do vencimento.Nome na fonte: título público.
Contratos ligados a preços e índices
Contratos como futuros, opções e swaps. Podem proteger a carteira ou ampliar suas oscilações. O valor mostrado não mede todo o dinheiro exposto ao risco.Nome na fonte: derivativo.

Como a carteira fecha

Patrimônio líquido
R$ 144,2mno mês de set/2026
Posições declaradas
8todas na lista acima
Soma do que está na lista
R$ 146m101,20% do patrimônio
Excesso sobre o patrimônio
-R$ 1,76m-1,22% do patrimônio

As posições declaradas somam R$ 1.757.416,30 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.

Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.

Fundos que investem no Pcs II P FIF Multimercado

7 fundos têm cotas deste na carteira mais nova que entregaram à CVM. Cada carteira é do mês que o próprio investidor publicou.

Outros fundos de investimento no exterior de tamanho parecido

Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.

Fundos do mesmo tipo com patrimônio perto deste, do menor para o maior, com patrimônio e rentabilidade de 12 meses contra o CDI.
FundoPatrimônio12 mesesContra o CDI
Luma BDR Nível I Fundo de Investimento Financeiro em Açõescarteira de mai/2026R$ 134,1m+9,5%-4,7 p.p.
Arz Confidas Dwight Real Estate Credit Pré Fundo de Investimento Financeiro Multimercadocarteira de set/2026R$ 143m——
Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado (este fundo)carteira de set/2026R$ 144,2m-7,5%-21,6 p.p.
Agg Fundo de Investimento Financeiro Multimercadocarteira de set/2026R$ 149,6m+12,3%-1,9 p.p.
Pso Opt Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento Multimercadocarteira de set/2026R$ 151,5m+6,5%-7,7 p.p.
Reno Fundo de Investimento Multimercado Credito Privado Investimento no Exteriorcarteira de set/2026R$ 156,3m+12,6%-1,6 p.p.
Whg Hp Rv Fundo de Investimento em Açõescarteira de mai/2026R$ 167m-8,9%-23,1 p.p.
Ver os fundos de investimento no exterior que mais renderam em 12 meses

Perguntas sobre Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado

Qual é o CNPJ do Pcs II P FIF Multimercado?

44.025.043/0001-05 (só os números: 44025043000105). É o CNPJ da classe registrada na CVM como PCS II P FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO MULTIMERCADO, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.

Quem é o gestor do Pcs II P FIF Multimercado?

BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA, com administração de BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm, segundo o cadastro da CVM.

Quem pode investir no Pcs II P FIF Multimercado?

O fundo é para investidor profissional, segundo o cadastro da CVM. Pela regra da CVM, investidor profissional é, entre outros casos, quem tem mais de R$ 10 milhões em aplicações financeiras e atesta isso por escrito, além de bancos, seguradoras e fundos.

Onde o Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado investe?

Na carteira de set/2026, as maiores posições declaradas são PCS II BRASIL FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO - RESPONSABILIDADE LIMITADA (83,31%), PSL FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE FUNDOS INCENTIVADOS DE INVESTIMENTO EM INFRA RENDA FIXA (16,19%), ISHARES IBOVESPA CLASSE DE ÍNDICE - RESPONSABILIDADE LIMITADA (0,63%). O fundo declarou 8 posições no total, somando R$ 146m sobre um patrimônio de R$ 144,2m.

Qual o patrimônio do Pcs II P Fundo de Investimento Financeiro Multimercado?

R$ 144.226.878,79 no mês de set/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 44.025.043/0001-05, classe CLASSES - FIF.

Guardar esta carteira no Norte

A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.

Criar conta grátisAbrir no explorador

Fontes e limites destes números

  • Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a set/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
  • Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
  • A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
  • Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
  • As 8 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
  • Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.

Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam