Ações e renda variável
Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada
CNPJ 37.487.547/0001-73 · CLASSES - FIF · carteira de fev/2026
Encore Ações Advisory FIC de Ações, CNPJ 37.487.547/0001-73: rendeu -18,9% em 12 meses, contra +14,1% do CDI, tem patrimônio de R$ 14,1m e 553 cotistas. Fundo aberto, para o público em geral, gerido por Encore Gestão de Recursos LTDA. e administrado por XP Investimentos Cctvm S.A.. Na carteira de fev/2026 declarada à CVM, são 5 posições; as maiores: ENCORE AÇÕES FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO EM AÇÕES (97,10%), SANTANDER CASH BLACK CLASSE DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO DI - RESP LIMITADA (4,18%), ValoresaPagar (2,55%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: ENCORE AÇÕES ADVISORY FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE AÇÕES RESPONSABILIDADE LIMITADA
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 14,1m
- Mês da carteira
- fev/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- 62 investimentos4 camadas de fundos abertas
- Rentabilidade em 12 meses
- -18,9%CDI: +14,1% no mesmo período
- Cotistas
- 553Em 28/10/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- Encore Gestão de Recursos LTDA.
- Administrador
- XP Investimentos Cctvm S.A.
- Para quem
- Público em geral
- Condomínio
- Aberto: aplicação e resgate pelo próprio fundo
- Constituído em
- 16/06/2025
- Índice de referência
- Ibovespa
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 31/10/2025 a 28/10/2026), o fundo rendeu -18,9%, contra +14,1% do CDI no mesmo intervalo: 33,0 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 24,2% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -1,37retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -26,1%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 4 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 28/10/2026 | -19,9% | +11,6% | -31,5 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +32,3% | +14,3% | +18,0 p.p. |
| 202429/12/2023 a 31/12/2024 | -16,2% | +10,9% | -27,1 p.p. |
| 202330/12/2022 a 29/12/2023 | +21,5% | +13,0% | +8,4 p.p. |
| 202231/12/2021 a 30/12/2022 | -1,3% | +12,4% | -13,7 p.p. |
| 2021ano incompleto29/10/2021 a 31/12/2021 | -1,8% | +1,4% | -3,1 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de fev/2026.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (1)
- Diferença sem detalhamento-R$ 836k
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada investe, 4 camadas abaixo, o dinheiro chega a 62 investimentos finais. Os maiores: SMART FIT ON EJ NM (9,37%), LOCALIZA ON NM (7,57%), PRIO ON NM (7,02%). Retrato de fev/2026, o mês mais novo que fecha inteiro.
SMART FIT ON EJ NM
SMFT3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo9,37%
ValorR$ 1,33m
LOCALIZA ON NM
RENT3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo7,57%
ValorR$ 1,07m
PRIO ON NM
PRIO3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo7,02%
ValorR$ 994,2k
ALLOS ON NM
ALOS3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo6,58%
ValorR$ 930,8k
COPEL ON N1
CPLE3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo6,51%
ValorR$ 921,1k
XP INC. DR1
XPBR31Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo5,48%
ValorR$ 775,8k
EQUATORIAL ON ATZ NM
EQTL3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo5,05%
ValorR$ 715,5k
VIVARA S.A. ON NM
VIVA3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo5,03%
ValorR$ 712,5k
TENDA ON NM
TEND3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo4,91%
ValorR$ 695,4k
MERCADOLIBRE DRN
MELI34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo4,50%
ValorR$ 637,1k
Mostrar mais 15 investimentos finaisMostrar menos
INTER CO DR2
INBR32Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo3,97%
ValorR$ 561,7k
SABESP ON NM
SBSP3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo3,87%
ValorR$ 548,1k
ECORODOVIAS ON NM
ECOR3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo3,75%
ValorR$ 531,2k
AZZAS 2154 ON NM
AZZA3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo3,73%
ValorR$ 528,7k
STONE CO DRN
STOC34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo3,63%
ValorR$ 513,9k
AXIA ENERGIA PNC ATZ NM
AXIA7Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo3,51%
ValorR$ 497,1k
CURY S/A ON NM
CURY3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo3,30%
ValorR$ 467,7k
NU HOLDINGS DRN
ROXO34Recibos de ações estrangeiras (BDR)
Peso no fundo3,13%
ValorR$ 443,5k
GRUPO SBF ON NM
SBFG3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo2,86%
ValorR$ 405k
ValoresaPagar
Outros
Peso no fundo2,55%
ValorR$ 361,8k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-09-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,61%
ValorR$ 228k
DIMED ON
PNVL3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,48%
ValorR$ 209,8k
ValoresaReceber
Outros
Peso no fundo1,25%
ValorR$ 177,4k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2028-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo0,99%
ValorR$ 140,4k
VALORES A RECEBER
Outros
Peso no fundo0,86%
ValorR$ 121,9k
Toda a carteira foi aberta até o investimento final.
A lista mostra os 25 maiores de 62 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em fev/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
Encore Ações Fundo de Investimento Financeiro em Ações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo97,10%
ValorR$ 13,7m
Santander Cash Black Classe de Investimento Renda Fixa Referenciado DI - Resp Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo4,18%
ValorR$ 591,6k
ValoresaPagar
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo2,55%
ValorR$ 361,8k
ValoresaReceber
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo1,25%
ValorR$ 177,4k
Disponibilidade
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo0,01%
ValorR$ 2k
Entenda os nomes dos investimentos
- Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
- Inclui dinheiro em conta e operações em que um título é comprado com um acordo de revenda. Não significa ausência de risco.Nome na fonte: caixa e compromissada.
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 14,1mno mês de fev/2026
- Posições declaradas
- 5todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 14,9m105,09% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 723,5k-5,12% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 723.549,88 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Outros fundos de ações e renda variável de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada (este fundo)carteira de fev/2026 | R$ 14,1m | -18,9% | -33,0 p.p. |
| Akmens Classe de Investimento em Ações - Responsabilidade Limitadacarteira de set/2026 | R$ 14,3m | +20,0% | +5,8 p.p. |
| Verde Am Long Bias a FIF da Classe de Investimento em Cotas em Ações Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 15,7m | +4,4% | -9,7 p.p. |
| Itaú Ações Valor Fundo de Investimento Financeiro da Classe de Investimento em Cotas Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 16,2m | +4,2% | -10,0 p.p. |
| Constellation Global Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento em Açõescarteira de fev/2026 | R$ 19,2m | -1,1% | -15,3 p.p. |
| Fates FIF - Classe de Investimento em Ações - Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 22,2m | +7,5% | -6,7 p.p. |
| Constellation Global Master Fundo de Investimento Financeiro em Açõescarteira de fev/2026 | R$ 62,4m | +0,8% | -13,4 p.p. |
Perguntas sobre Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada
Qual é o CNPJ do Encore Ações Advisory FIC de Ações?
37.487.547/0001-73 (só os números: 37487547000173). É o CNPJ da classe registrada na CVM como ENCORE AÇÕES ADVISORY FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE AÇÕES RESPONSABILIDADE LIMITADA, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do Encore Ações Advisory FIC de Ações?
Encore Gestão de Recursos LTDA., com administração de XP Investimentos Cctvm S.A., segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no Encore Ações Advisory FIC de Ações?
O fundo é para o público em geral, segundo o cadastro da CVM.
Onde o Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada investe?
Na carteira de fev/2026, as maiores posições declaradas são ENCORE AÇÕES FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO EM AÇÕES (97,10%), SANTANDER CASH BLACK CLASSE DE INVESTIMENTO RENDA FIXA REFERENCIADO DI - RESP LIMITADA (4,18%), ValoresaPagar (2,55%). O fundo declarou 5 posições no total, somando R$ 14,9m sobre um patrimônio de R$ 14,1m.
Qual o patrimônio do Encore Ações Advisory Fundo de Investimento em Cotas de Ações Responsabilidade Limitada?
R$ 14.145.297,52 no mês de fev/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 37.487.547/0001-73, classe CLASSES - FIF.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a fev/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 5 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam