Multimercado
BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado
CNPJ 33.600.729/0001-58 · CLASSES - FIF · carteira de set/2026
BTG Pactual Reference Ouro FIM, CNPJ 33.600.729/0001-58: rendeu +6,9% em 12 meses, contra +14,2% do CDI, tem patrimônio de R$ 312,7m e 3.261 cotistas. Fundo aberto, para o público em geral, gerido por BTG Pactual Asset Management S/A Dtvm e administrado por BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm. Na carteira de set/2026 declarada à CVM, são 2 posições; as maiores: VALORES A RECEBER (0,31%), VALORES A PAGAR (0,21%). R$ 311m (99,48% do patrimônio) o fundo não detalhou neste informe. Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: BTG PACTUAL REFERENCE OURO FUNDO DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 312,7m
- Mês da carteira
- set/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- 16 investimentos2 camadas de fundos abertas · retrato de ago/2026
- Rentabilidade em 12 meses
- +6,9%CDI: +14,2% no mesmo período
- Cotistas
- 3.261Em 29/10/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- BTG Pactual Asset Management S/A Dtvm
- Administrador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm
- Para quem
- Público em geral
- Condomínio
- Aberto: aplicação e resgate pelo próprio fundo
- Constituído em
- 14/06/2019
- Índice de referência
- DI de um dia
- Tributação de longo prazo
- Sim
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 31/10/2025 a 29/10/2026), o fundo rendeu +6,9%, contra +14,2% do CDI no mesmo intervalo: 7,3 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 26,8% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -0,27retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -21,8%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 6 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 29/10/2026 | -2,7% | +11,6% | -14,3 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +72,8% | +14,3% | +58,5 p.p. |
| 202429/12/2023 a 31/12/2024 | +31,3% | +10,9% | +20,4 p.p. |
| 202330/12/2022 a 29/12/2023 | +18,3% | +13,0% | +5,3 p.p. |
| 202231/12/2021 a 30/12/2022 | +6,6% | +12,4% | -5,8 p.p. |
| 2021ano incompleto29/10/2021 a 31/12/2021 | +3,4% | +1,4% | +2,1 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de ago/2026.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (2)
- Diferença sem detalhamento-R$ 4,71m
- Contratos ligados a preços e índices-R$ 2,91m
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado investe, 2 camadas abaixo, o dinheiro chega a 16 investimentos finais. Os maiores: Títulos Públicos (57,51%), Operações Compromissadas (24,20%), LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-09-01 (9,59%). Retrato de ago/2026.
Títulos Públicos
Títulos do governo
Peso no fundo57,51%
ValorR$ 194,9m
Operações Compromissadas
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo24,20%
ValorR$ 82m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-09-01
Títulos do governo
Peso no fundo9,59%
ValorR$ 32,5m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2031-06-01
Títulos do governo
Peso no fundo2,32%
ValorR$ 7,88m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo2,03%
ValorR$ 6,91m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2030-06-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,74%
ValorR$ 5,92m
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,39%
ValorR$ 4,74m
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2033-05-15
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo1,15%
ValorR$ 3,93m
SWAP - BQV6COM2026 X DÓLAR - 28/09/2026 - BANCO BTG PACTUAL S/A
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,03%
ValorR$ 3,51m
VALORES A PAGAR
Outros
Peso no fundo0,70%
ValorR$ 2,38m
Mostrar mais 6 investimentos finaisMostrar menos
SWAP - GCV6COM2026 X DÓLAR - 30/09/2026 - BANCO BTG PACTUAL S/A
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo0,49%
ValorR$ 1,69m
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2028-08-15
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo0,02%
ValorR$ 96,8k
VALORES A RECEBER
Outros
Peso no fundo0,01%
ValorR$ 54,7k
Sem detalhamento: BTG PACTUAL FUTURO DE OURO B3 FUNDO DE ÍNDICE (62.415.896/0001-27)
Diferença sem detalhamento
Peso no fundo-0,05%
Valor-R$ 184,7k
GLDFZ26
Contratos ligados a preços e índices
Peso no fundo-0,86%
Valor-R$ 2,92m
Sem detalhamento: BTG PACTUAL REFERENCE OURO FUNDO DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO (33.600.729/0001-58)
Diferença sem detalhamento
Peso no fundo-1,34%
Valor-R$ 4,57m
Toda a carteira foi aberta até o investimento final.
A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em set/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
VALORES A RECEBER
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,31%
ValorR$ 979,3k
VALORES A PAGAR
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,21%
ValorR$ 657,8k
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 312,7mno mês de set/2026
- Posições declaradas
- 2todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 1,64m0,52% do patrimônio
- Diferença não detalhada
- R$ 311m99,48% do patrimônio
Sobram R$ 311.031.808,11 entre o patrimônio e a soma de tudo o que o fundo declarou. Essa diferença não é dinheiro em conta: pode ser posição que o fundo tem direito de não identificar por agora, obrigação a pagar, ou valor a receber que o informe não detalha. Ela aparece como está, em vez de ser espalhada entre as posições conhecidas — espalhar inventaria carteira.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Fundos que investem no BTG Pactual Reference Ouro FIM
Um fundo tem cotas deste na carteira mais nova que entregaram à CVM. Cada carteira é do mês que o próprio investidor publicou.
- BTG Pactual Reference Ouro Fi Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento MultimercadoR$ 189,7m neste fundo · carteira de set/2026
Outros fundos multimercado de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| SPX Hornet Equity Hedge XP FIF - Classe de Investimento em Cotas Multimercado - Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 290,2m | +29,5% | +15,4 p.p. |
| Onix Fundo de Investimento Financeiro Multimercado Responsabilidade Limitadacarteira de mai/2026 | R$ 298,3m | +12,8% | -1,4 p.p. |
| BB Top Arbitragem Alavancado Fundo de Investimento Financeiro Multimercado Longo Prazo Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 306,1m | +10,5% | -3,7 p.p. |
| Funpresp-jud - Consolidador Draco RF CP Médio Fundo de Investimento Financeiro Multimercadocarteira de mai/2026 | R$ 310,4m | +14,3% | +0,1 p.p. |
| Kínitro 30 Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento Multimercadocarteira de set/2026 | R$ 311,7m | +9,6% | -4,5 p.p. |
| Sul América Sebraeprev I Moderado Fundo de Investimento Financeiro Multimercado Resp Limitadacarteira de set/2026 | R$ 312,4m | +11,3% | -2,7 p.p. |
| BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado (este fundo)carteira de set/2026 | R$ 312,7m | +6,9% | -7,3 p.p. |
Perguntas sobre BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado
Qual é o CNPJ do BTG Pactual Reference Ouro FIM?
33.600.729/0001-58 (só os números: 33600729000158). É o CNPJ da classe registrada na CVM como BTG PACTUAL REFERENCE OURO FUNDO DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do BTG Pactual Reference Ouro FIM?
BTG Pactual Asset Management S/A Dtvm, com administração de BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm, segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no BTG Pactual Reference Ouro FIM?
O fundo é para o público em geral, segundo o cadastro da CVM.
Onde o BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado investe?
Na carteira de set/2026, as maiores posições declaradas são VALORES A RECEBER (0,31%), VALORES A PAGAR (0,21%). O fundo declarou 2 posições no total, somando R$ 1,64m sobre um patrimônio de R$ 312,7m.
Qual o patrimônio do BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado?
R$ 312.668.898,49 no mês de set/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 33.600.729/0001-58, classe CLASSES - FIF.
O BTG Pactual Reference Ouro Fundo de Investimento Multimercado divulgou a carteira inteira?
Não. R$ 311.031.808,11 — 99,48% do patrimônio — ficaram sem detalhamento no informe de set/2026. Esse valor aparece como diferença não detalhada, em vez de ser espalhado entre as posições conhecidas. A CVM permite esconder posições por 30 dias em alguns fundos de renda fixa e por 90 dias na maioria dos outros.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a set/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 2 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam