Investimento no exterior
Kalispell Fundo de Investimento Multimercado
CNPJ 19.959.965/0001-34 · CLASSES - FIF · carteira de mai/2026
Kalispell FIM, CNPJ 19.959.965/0001-34: rendeu -10,0% em 12 meses, contra +14,5% do CDI, tem patrimônio de R$ 8,33m e 1 cotista. Fundo aberto, para investidor profissional, gerido por BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA e administrado por BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm. Na carteira de mai/2026 declarada à CVM, são 25 posições; as maiores: Brazilian Private Equity V FIC de Fundo de Investimento em Participações (20,46%), PS CRÉDITO ESTRUTURADO FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO MULTIMERCADO (13,77%), PS MULTIMERCADO FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO EM COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO (13,60%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: KALISPELL FUNDO DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO
Carteira do fundo
Onde o fundo tinha o dinheiro, tudo no mesmo mês. No explorador dá para trocar o mês, abrir fundo por fundo e salvar a carteira.
- Patrimônio
- R$ 8,33m
- Mês da carteira
- mai/2026Mês de referência dos valores
- O que foi identificado
- 6.894 investimentos7 camadas de fundos abertas, parte sem detalhe · retrato de fev/2026
- Rentabilidade em 12 meses
- -10,0%CDI: +14,5% no mesmo período
- Cotistas
- 1Em 30/09/2026
Sobre o fundo
Do cadastro da CVM. Taxas e prazos de resgate só aparecem para fundos que publicam lâmina, os oferecidos ao público em geral.
- Gestor
- BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA
- Administrador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm
- Para quem
- Investidor profissional, exclusivo de um investidor
- Condomínio
- Aberto: aplicação e resgate pelo próprio fundo
- Constituído em
- 10/10/2014
Rentabilidade contra o CDI
Em 12 meses (de 30/09/2025 a 30/09/2026), o fundo rendeu -10,0%, contra +14,5% do CDI no mesmo intervalo: 24,4 pontos abaixo.
O retorno vem do valor da cota que a CVM publica todo dia útil. As taxas de administração e de performance já estão descontadas; o imposto de renda, não.
Risco em 12 meses
- Volatilidade
- 11,5% ao anoquanto a cota oscila
- Índice de Sharpe
- -2,12retorno acima do CDI por unidade de risco
- Maior queda
- -14,5%do pico ao vale, entre fechamentos
- Meses acima do CDI
- 3 de 12no mesmo mês, lado a lado
Calculados com os 12 fechamentos mensais da cota, não com a cota diária: quem calcula por dia chega a números um pouco diferentes. O Sharpe divide o retorno acima do CDI pela volatilidade.
| Ano | Fundo | CDI | Diferença |
|---|---|---|---|
| 2026ano incompleto31/12/2025 a 30/09/2026 | -11,7% | +10,5% | -22,2 p.p. |
| 202531/12/2024 a 31/12/2025 | +6,8% | +14,3% | -7,5 p.p. |
| 202429/12/2023 a 31/12/2024 | -9,8% | +10,9% | -20,7 p.p. |
| 202330/12/2022 a 29/12/2023 | +12,5% | +13,0% | -0,6 p.p. |
| 202231/12/2021 a 30/12/2022 | -11,2% | +12,4% | -23,6 p.p. |
| 2021ano incompleto30/09/2021 a 31/12/2021 | -3,3% | +1,9% | -5,2 p.p. |
Retorno passado não garante resultado futuro, e nada aqui é recomendação de investimento.
Onde está o dinheiro do fundo
Inclui o que o fundo investe por meio de outros fundos, até chegar na ação. Retrato de fev/2026.
O gráfico mostra somente os valores positivos. As porcentagens usam o patrimônio do fundo como base. A soma pode passar de 100% quando o fundo tem dívidas ou contratos que deixam mais dinheiro em risco do que o próprio patrimônio.
Saldos negativos, fora do gráfico (1)
- Diferença sem detalhamento-R$ 2,36m
Raio-x: onde o dinheiro está de verdade
Abrindo os fundos em que o Kalispell Fundo de Investimento Multimercado investe, 7 camadas abaixo, o dinheiro chega a 6.894 investimentos finais. Os maiores: Brazilian Private Equity V FIC de Fundo de Investimento em Participações (20.930.437/0001-31) (17,68%), TERA GROWTH I LLC (5,13%), PÁTRIA PRIVATE EQUITY FUND VII FEEDER IP LATAM - FIP MULTIESTRATÉGIA IE RESPONSABILIDADE LIMITADA (43.106.903/0001-64) (3,67%). Retrato de fev/2026, o mês mais novo que fecha inteiro.
Brazilian Private Equity V FIC de Fundo de Investimento em Participações (20.930.437/0001-31)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo17,68%
ValorR$ 1,71m
TERA GROWTH I LLC
Outros fundos no exterior · ESTADOS UNIDOS DA AMÉRICA
Peso no fundo5,13%
ValorR$ 495,6k
PÁTRIA PRIVATE EQUITY FUND VII FEEDER IP LATAM - FIP MULTIESTRATÉGIA IE RESPONSABILIDADE LIMITADA (43.106.903/0001-64)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo3,67%
ValorR$ 354,5k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2055-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo3,59%
ValorR$ 347k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,40%
ValorR$ 231,8k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2045-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,36%
ValorR$ 228,3k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2035-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,26%
ValorR$ 219k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2029-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo2,15%
ValorR$ 207,9k
KMP GROWTH CAPITAL FUND II FEEDER II FUNDO DE INVESTIMENTO EM PARTICIPAÇÕES MULTIESTRATÉGIA (46.375.402/0001-71)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo1,98%
ValorR$ 191,9k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-09-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,93%
ValorR$ 186,7k
Mostrar mais 15 investimentos finaisMostrar menos
BRAZILIAN PRIVATE EQUITY IV - FI EM QUOTAS DE FIP - RESPONSABILIDADE LIMITADA (13.328.511/0001-89)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo1,90%
ValorR$ 183,5k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2028-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo1,58%
ValorR$ 152,6k
PÁTRIA CRÉDITO ESTRUTURADO MASTER FUNDO DE INVESTIMENTO EM DIREITOS CREDITÓRIOS (50.277.965/0001-02)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo1,39%
ValorR$ 134,7k
PI FEEDER V (ONTARIO) L.P.
Outros fundos no exterior · COLÔMBIA
Peso no fundo1,39%
ValorR$ 134,3k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2026-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,35%
ValorR$ 131,2k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-03-01
Títulos do governo
Peso no fundo1,34%
ValorR$ 129,4k
Ação ordinária
AXIA3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,31%
ValorR$ 126,6k
Ação ordinária
EQTL3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,28%
ValorR$ 123,7k
BOVA11
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,27%
ValorR$ 122,7k
ATMOS FUND LTD.
Outros fundos no exterior · ILHAS CAYMAN
Peso no fundo1,26%
ValorR$ 121,9k
Ação ordinária
RENT3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,26%
ValorR$ 121,7k
NTNB IPCA / COD SELIC: 760199 / ISIN: BRSTNCNTB4X0 / 15/08/2028
Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,24%
ValorR$ 120,2k
LETRAS FINANCEIRAS DO TESOURO - venc. 2027-09-01
Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
Peso no fundo1,19%
ValorR$ 115,8k
ÉXES D90 FUNDO DE INVESTIMENTO EM DIREITOS CREDITÓRIOS (38.065.069/0001-76)
Fundo sem detalhes disponíveis neste mês
Peso no fundo1,15%
ValorR$ 111,2k
Ação ordinária
ENEV3Ações de empresas brasileiras
Peso no fundo1,13%
ValorR$ 109,3k
Parte do dinheiro não deu para abrir: fundo que não publica carteira, posição protegida pelo gestor ou fundo de fora do Brasil. Essa parte aparece como lacuna, nunca espalhada entre os investimentos conhecidos.
A lista mostra os 25 maiores de 6.894 investimentos finais. A carteira inteira, camada por camada, abre no explorador de fundos, sem conta, com a escolha do mês.
Como o raio-x é feito
- Para mostrar onde o fundo investe, até chegar na ação, seguimos o CNPJ que a própria CVM publica na carteira do fundo. Nunca ligamos um fundo a outro por parecença de nome.
- A lei permite que o gestor mantenha protegido o nome de alguns investimentos por até 90 dias depois do fim do mês e, com autorização da CVM, até 180 dias. Em fundos de renda fixa Curto Prazo, Referenciada e Simples o prazo é de 30 dias (Resolução CVM 175, Anexo I, art. 22, § 4º). Nesse período mostramos o valor, mas não temos o nome do investimento.
- Quando o dinheiro vai para um fundo de fora do Brasil, a abertura para ali: a CVM não publica a carteira de um fundo de Luxemburgo, por exemplo. Dali em diante, só o material do gestor lá fora mostra onde está aplicado.
- Contratos como swap e futuro entram pelo valor do contrato, que não é o tamanho real da aposta. Um fundo que copia um índice por contrato aparece com pouco valor nesses contratos e muito valor em título público.
- As porcentagens são calculadas sobre o patrimônio do fundo. Dívidas, contratos e valores sem detalhamento podem fazer o total ficar diferente de 100%. Quando o fundo investe em outro fundo, o valor de cada investimento de dentro é uma estimativa feita na proporção da fatia.
- Fundos imobiliários (FII) publicam uma carteira mensal diferente, com os valores agrupados por tipo de investimento. Ela não identifica cada imóvel nem cada título.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em mai/2026
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, a linha leva até ela: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
Brazilian Private Equity V FIC de Fundo de Investimento em Participações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo20,46%
ValorR$ 1,7m
Ps Crédito Estruturado Fundo de Investimento Financeiro Multimercado
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo13,77%
ValorR$ 1,15m
Ps Multimercado Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento Multimercado
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo13,60%
ValorR$ 1,13m
TERA GROWTH I LLC
Outros fundos no exterior
Peso no fundo7,10%
ValorR$ 591,9k
Vtr Atme Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento de Ações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo5,80%
ValorR$ 483,3k
Pátria Private Equity Fund Vii Feeder Ip Latam - Fip Multiestratégia Ie Responsabilidade Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo4,29%
ValorR$ 358k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2055-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo3,98%
ValorR$ 332,3k
Patria Pioneiro Long Only I Feeder Team Fi Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento em Acoes
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo3,94%
ValorR$ 328,7k
Patria Crédito Estruturado 365 Fundo de Investimento em Direitos Creditórios
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo3,41%
ValorR$ 284,1k
Patria Long Biased Fundo de Investimento Financeiro em Cotas de Fundos de Investimento Multimercado
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo3,36%
ValorR$ 280,6k
BTG Pactual Tesouro Selic Fundo de Investimento Renda Fixa Referenciado DI
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo2,64%
ValorR$ 220,6k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2045-05-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,46%
ValorR$ 205,3k
Kmp Growth Capital Fund II Feeder II Fundo de Investimento em Participações Multiestratégia
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo2,38%
ValorR$ 198,3k
Ps Renda Variável Fundo de Investimento de Ações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo2,36%
ValorR$ 196,9k
NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15
Títulos do governo
Peso no fundo2,24%
ValorR$ 186,7k
Brazilian Private Equity IV - Fi em Quotas de Fip - Responsabilidade Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo1,98%
ValorR$ 165k
PI FEEDER V (ONTARIO) L.P.
Outros fundos no exterior
Peso no fundo1,71%
ValorR$ 142,6k
Pso Juros Fundo de Investimento Financeiro Multimercado
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo1,28%
ValorR$ 106,7k
Pátria Real Estate III Team FIC de Fundo de Investimento em Participações
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo1,05%
ValorR$ 87,8k
Falcon Fundo de Investimento em Participações Multiestratégia
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,98%
ValorR$ 82,1k
Mostrar as outras 5 posiçõesMostrar menos
PATRIA CLARENDON 1 (EQUITY FEEDER 2) LP
Outros fundos no exterior
Peso no fundo0,51%
ValorR$ 43,2k
Vitreo Forfuturing Waycarbon Fip Multiestratégia Responsabilidade Limitada
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,37%
ValorR$ 31k
Classe a Responsabilidade Limitada Patria Latam Reforest Fund I Fip Multiestratégia Is
Aplicações em outros fundos
Peso no fundo0,33%
ValorR$ 27,7k
VALORES A PAGAR
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,18%
ValorR$ 15,8k
VALORES A RECEBER
Investimentos que a fonte não classificou
Peso no fundo0,08%
ValorR$ 7,07k
Entenda os nomes dos investimentos
- Outros fundos no exterior
- O dinheiro está em um fundo estrangeiro. A CVM nem sempre informa os investimentos que existem dentro dele.Nome na fonte: fundo no exterior.
- Títulos do governo
- Dinheiro aplicado em títulos emitidos pelo governo, como os do Tesouro Nacional. O preço pode variar antes do vencimento.Nome na fonte: título público.
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 8,33mno mês de mai/2026
- Posições declaradas
- 25todas na lista acima
- Soma do que está na lista
- R$ 8,36m100,26% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 31,6k-0,38% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 31.632,28 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Outros fundos de investimento no exterior de tamanho parecido
Os de patrimônio mais perto deste, abaixo e acima, no mesmo tipo de fundo, com quanto cada um rendeu em 12 meses contra o CDI. É vizinhança de tamanho, não recomendação, e retorno passado não garante retorno futuro.
| Fundo | Patrimônio | 12 meses | Contra o CDI |
|---|---|---|---|
| Manager Oaktree Global Credit Usd FIF Cic Multimercado Crédito Privado Responsabilidade Limitadacarteira de set/2026 | R$ 8,11m | +0,6% | -13,9 p.p. |
| Valinhos Fundo de Investimento Financeiro Multimercado Crédito Privadocarteira de mai/2026 | R$ 8,13m | +13,1% | -1,4 p.p. |
| Conexão Blackrock Global Event Driven Fundo de Investimento Financeiro Cic Multimercado - Resp LTDAcarteira de set/2026 | R$ 8,27m | +13,3% | -1,2 p.p. |
| Kalispell Fundo de Investimento Multimercado (este fundo)carteira de mai/2026 | R$ 8,33m | -10,0% | -24,4 p.p. |
| Fundo de Investimento Multimercado Pinot Noir 95carteira de set/2026 | R$ 8,37m | -65,2% | -79,6 p.p. |
| Whg Yyz Fundo de Investimento Multimercado Crédito Privadocarteira de mai/2026 | R$ 8,58m | +5,6% | -8,9 p.p. |
| Amp Fundo de Investimento Multimercadocarteira de ago/2026 | R$ 9,03m | -38,7% | -53,1 p.p. |
Perguntas sobre Kalispell Fundo de Investimento Multimercado
Qual é o CNPJ do Kalispell FIM?
19.959.965/0001-34 (só os números: 19959965000134). É o CNPJ da classe registrada na CVM como KALISPELL FUNDO DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO, e é o número que a declaração do imposto de renda pede em Bens e Direitos.
Quem é o gestor do Kalispell FIM?
BTG Pactual Gestão e Consultoria de Investimentos LTDA, com administração de BTG Pactual Serviços Financeiros S/A Dtvm, segundo o cadastro da CVM.
Quem pode investir no Kalispell FIM?
O fundo é para investidor profissional, e é exclusivo de um único investidor, segundo o cadastro da CVM. Pela regra da CVM, investidor profissional é, entre outros casos, quem tem mais de R$ 10 milhões em aplicações financeiras e atesta isso por escrito, além de bancos, seguradoras e fundos.
Onde o Kalispell Fundo de Investimento Multimercado investe?
Na carteira de mai/2026, as maiores posições declaradas são Brazilian Private Equity V FIC de Fundo de Investimento em Participações (20,46%), PS CRÉDITO ESTRUTURADO FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO MULTIMERCADO (13,77%), PS MULTIMERCADO FUNDO DE INVESTIMENTO FINANCEIRO EM COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO (13,60%). O fundo declarou 25 posições no total, somando R$ 8,36m sobre um patrimônio de R$ 8,33m.
Qual o patrimônio do Kalispell Fundo de Investimento Multimercado?
R$ 8.329.468,18 no mês de mai/2026, segundo o informe entregue à CVM. CNPJ 19.959.965/0001-34, classe CLASSES - FIF.
Guardar esta carteira no Norte
A cadeia inteira deste fundo, camada por camada, abre no explorador, sem conta. Com conta grátis, você salva a composição dele para comparar depois.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a mai/2026. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 25 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Rentabilidade e carteira vêm de informes diferentes da CVM: a primeira, da cota; a segunda, da carteira do mês. Nenhuma das duas é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam