BTG Infra Master III Fundo Incentivado de Investimento em Infraestrutura Renda Fixa
CNPJ 52.348.569/0001-46 · CLASSES - FIF · carteira de nov/2025
Em nov/2025, o BTG Infra Master III Fundo Incentivado de Investimento em Infraestrutura Renda Fixa declarou à CVM patrimônio líquido de R$ 374,9m distribuído em 42 posições. As maiores: DEB (17,75%), DEB (10,87%), DEB (10,33%). Números como o próprio fundo declarou; nada aqui é estimativa.
Nome na fonte, como a CVM publica: BTG INFRA MASTER III FUNDO INCENTIVADO DE INVESTIMENTO EM INFRAESTRUTURA RENDA FIXA
Como a carteira fecha
- Patrimônio líquido
- R$ 374,9mno mês de nov/2025
- Posições declaradas
- 42todas listadas abaixo
- Soma do que está na lista
- R$ 374,9m99,82% do patrimônio
- Excesso sobre o patrimônio
- -R$ 2,06k-0,00% do patrimônio
As posições declaradas somam R$ 2.062,98 mais que o patrimônio líquido. Isso acontece quando o fundo tem obrigações que não entram como posição (empréstimo, valores a pagar) ou exposição montada com derivativo. O número fica à vista assim, sem reescala.
Os pesos vêm do valor de cada posição sobre o patrimônio, truncados para baixo e sem reescala: a soma da coluna não bate 100% de propósito. Corrigir a soma seria inventar a parte que falta.
Onde o fundo aplicava o dinheiro em nov/2025
Esta é a carteira declarada pelo fundo. Quando ele investe em outro fundo, a linha é a cota desse outro fundo — não as ações que existem dentro dele. Onde houver ficha pública do destino, o nome vira link: é por lá que a cadeia se abre, um fundo por vez.
| Posição | Natureza do ativo | Valor | Peso |
|---|---|---|---|
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 66,6m | 17,75% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 40,8m | 10,87% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 38,7m | 10,33% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 32,3m | 8,62% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 28,3m | 7,55% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 24m | 6,40% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 23,9m | 6,36% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 22,3m | 5,94% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 18m | 4,79% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 14m | 3,74% |
| NOTAC / 29/12/2025 / 24361690000172 | Títulos de bancos e empresas | R$ 12,6m | 3,36% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 10,7m | 2,84% |
| NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2045-05-15 | Títulos do governo | R$ 7,5m | 2,00% |
| NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2050-08-15 | Títulos do governo | R$ 7,16m | 1,90% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 5,43m | 1,44% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 5,1m | 1,36% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 4,89m | 1,30% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 4,44m | 1,18% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 1,53m | 0,40% |
| BRK AMBIENTAL - SUMARE S.A - venc. 2029-09-18 | Títulos de bancos e empresas | R$ 1,52m | 0,40% |
| NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2032-08-15 | Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo | R$ 1,42m | 0,37% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 665k | 0,17% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 495,6k | 0,13% |
| NOTAS DO TESOURO NACIONAL SERIE B - venc. 2055-05-15 | Títulos do governo | R$ 483,6k | 0,12% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 431,1k | 0,11% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 398k | 0,10% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 294,3k | 0,07% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 209k | 0,05% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 193,1k | 0,05% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 140,9k | 0,03% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 118,8k | 0,03% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 100,5k | 0,02% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 80,1k | 0,02% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 49,8k | 0,01% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 39,3k | 0,01% |
| VALORES A RECEBER | Investimentos que a fonte não classificou | R$ 31k | 0,00% |
| DEB | Títulos de bancos e empresas | R$ 10,3k | 0,00% |
| DAPFK29 | Contratos ligados a preços e índices | -R$ 1,44k | 0,00% |
| VALORES A PAGAR | Investimentos que a fonte não classificou | R$ 1,03k | 0,00% |
| DAPFQ28 | Contratos ligados a preços e índices | -R$ 151,73 | 0,00% |
| DAPFQ26 | Contratos ligados a preços e índices | -R$ 45,22 | 0,00% |
| NTNB IPCA / COD SELIC: 760199 / ISIN: BRSTNCNTB674 / 15/08/2032 | Ações de empresas brasileiras | R$ 0,00 | 0,00% |
3 linhas aparecem com valor negativo. É assim que a fonte declara obrigação e posição vendida, e o sinal fica como veio: virar o número para positivo mostraria investimento onde há dívida.
Entenda os nomes dos investimentos
- Títulos de bancos e empresas
- Aplicações em dívidas de bancos ou empresas, como CDBs e debêntures. Há risco de o emissor não pagar.Nome na fonte: crédito privado.
- Títulos do governo
- Dinheiro aplicado em títulos emitidos pelo governo, como os do Tesouro Nacional. O preço pode variar antes do vencimento.Nome na fonte: título público.
- Dinheiro disponível e aplicações de curto prazo
- Inclui dinheiro em conta e operações em que um título é comprado com um acordo de revenda. Não significa ausência de risco.Nome na fonte: caixa e compromissada.
- Contratos ligados a preços e índices
- Contratos como futuros, opções e swaps. Podem proteger a carteira ou ampliar suas oscilações. O valor mostrado não mede todo o dinheiro exposto ao risco.Nome na fonte: derivativo.
- Ações de empresas brasileiras
- Participações em empresas brasileiras. O valor varia com o mercado.Nome na fonte: ação no Brasil.
Abrir este fundo até a ação, no Norte
Esta ficha é aberta e continua aberta. Com conta, o app percorre os fundos dentro do fundo até chegar na ação, mostra a rentabilidade mês a mês contra o CDI e guarda a composição do dia em que você olhou.
Fontes e limites destes números
- Carteira e patrimônio vêm do informe mensal que o fundo entrega à CVM, referente a nov/2025. Nada aqui é calculado pelo Norte além dos pesos e das somas mostradas.
- Cada fundo publica no seu ritmo, e o mês mais recente com carteira completa pode não ser o mês passado. A página não mistura meses: tudo o que está na tabela é do mesmo informe.
- A CVM permite que parte das posições fique sem identificação por um tempo — cerca de 30 dias em alguns fundos de renda fixa e até 90 dias na maioria dos outros, com prazo maior em casos excepcionais. Onde isso acontece, o valor entra na diferença não detalhada, nunca distribuído entre os ativos conhecidos.
- Só aparece link para ação ou para outro fundo quando existe ficha pública do destino. Sem ficha, a posição fica descrita mas sem link: melhor uma linha sem link do que um link que não leva a lugar nenhum.
- As 42 posições declaradas no informe estão todas na tabela, sem corte.
- Esta ficha mostra composição, não rentabilidade, e não é recomendação de investimento. Patrimônio muda com a valorização dos ativos e também com entrada e saída de cotistas, por isso não serve para medir retorno.
Esta página descreve dados públicos. Não é recomendação de investimento, não há ordem de compra ou venda aqui, e resultado passado não garante resultado futuro. Regra da CVM sobre o que os fundos divulgam